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风险管理是企业发展可持续发展的一个重要因素

作者：Nadezhda A. Serebryakova, Tatiana A. Volkova, and Svetlana A. Volkova

摘要：本章主要论述了企业的可持续发展与风险管理应用系统之间的互联互通的问题。分析了企业可持续发展的内涵，给出了企业可持续发展的专有定义，确定了企业降低财务风险，得以可持续发展的主要条件。本文还给出了反映可持续发展体系形成的主要阶段的逻辑方案，论证了建立以企业可持续发展为目标的风险管理体系的必要性。在已有的研究基础上，作者提出了先发制人的风险管理概念，并且确定其表现的可能性及影响程度和允许其采取的适当措施。同时还给出了评价企业运行和可持续发展，以及风险管理的工具。管理者通过运用风险评估工具，查看方法列表，将能够帮助企业及其管理层平稳运作各项行动与计划，减少不利影响，促进企业的可持续性发展。因此，通过研究我们可以发现，经济主体在现在的条件下的可持续发展和稳定的发展状态取决于企业面对运行环境发生变化，产生财务风险时的及时反映能力。

全球化进程的发展和日益激烈的竞争是高度优先任务之一，其中包括提供可持续发展的企业结构。

为了向可持续发展理念的转变，企业家将降低活动成本，增加利润，并在新的科学、技术和组织基础上更新企业资产与资本。因此，在可持续发展方面，最重要的方法和基础就是在不稳定的状况下对企业结构的活动进行自我调节，这种自我调节的前提是从防止特定消极因素和危机现象的影响的斗争过度至对可持续发展的复杂管理。

企业可持续发展是企业有效运行的能力。在企业生命周期的任何阶段，在外部和内部因素的影响下，企业都能够有效地、及时地发挥作用，防止与既定目标产生不期望的偏差。

企业运作和发展的可持续性是在一系列内外环境因素的影响下形成的。他们可以分为经济的和非经济的（政治的、法律的和生态的）两种形态，反过来，他们也可以是直接的和间接的——关于影响的方法。它们的提出、影响程度、相互作用和相互联系，对特定的经济对象和整个经济系统都具有重要的意义。

总体而言，影响企业可持续发展的外部因素决定了企业经济活动中的经济条件。无论企业经济状况良好或者处于不稳定状态，都可以反映在具体的经济实体的状态上。除此之外，外部因素的影响程度还取决于企业的内部状态（资源基础、管理专业性、人员资格、社会氛围等）。如果企业内部状况良好则能够使企业能够成功应对外部危机现象，否则企业的经营状况将会更加糟糕，负面影响将会加强（Endovitskaya和Volkova，2015年）。因此，保持企业的经济能力，提升企业的绩效，克服财务危机并维持企业发展的可持续性，很大程度上取决于企业内部因素的行动——取决于企业内部环境的状况。

决定性的内部因素有企业的部门归属、分类发行产品的结构、多样化的活动，自有资本的数量、吸引被借用资产的可能性、数量和费用的动态性，经济主体的盈利能力，以及其他各种因素等。

通常，企业的不可持续状态是内部和外部因素共同造成的。在这一点上，应该注意的是许多经济学家指出，正是内部因素发挥了决定性的影响，以及加大外部因素对企业可持续发展的影响，才导致了风险的实现，造成企业的不可持续性的发展。

企业的可持续发展不但要与防止特定的负面因素造成的风险影响作斗争，而且要对企业发展进行复杂的管理。企业的发展基于风险管理体系，而风险管理是最重要的也是最有效的，它独特的状态分析和评价方法对提高企业经济可持续性有着重要影响。

基于对一系列科学的分析和概括来源：确定了基于风险管理的可持续企业供应体系的后续创建（见图1）。

该系统可用于评价企业可持续性管理工作取得的成果，以及在风险管理过程中选择影响或者反对风险的替代方法的阶段。

图1 经济体制企业的可持续性

风险管理的价值随着企业的成长和发展而大幅增长。当企业达到一定程度的业务成熟度，以及资本化成本的积累达到一定值时，企业就可能因为财务风险的实现而受到巨大损失。

在这一点上，企业风险管理领域的具体任务是在基于现有资源的情况下，考虑企业目标的设置以及管理层对企业财务风险的态度。

企业风险管理的经济任务主要是寻找方法、形式和工具来维护经济的可持续性，使企业能够做出正确决策，在不稳定的环境中保持经济的可持续性发展。

风险管理是一个程序和技术体系，实现以降低风险为目标的管理决策，建立企业的可持续性。因此，基于企业财务关系处于风险和不确定性的条件下，风险管理被定义为经济管理。这里应当注意的是，风险管理不仅仅是以企业最终的目标为结点，而且它对组织的主要活动也具有一定的补充性，它是帮助企业实现既定目标的手段之一。此外，在使用风险管理技术的情况下，仍然不能使企业完全摆脱财务风险，只能降低企业财务风险实现的可能性，这依旧有可能产生财务风险，给企业的发展带来不利的后果。

企业风险管理是一个完整的体系，它能够将企业管理者的决策与执行相结合，并且在二者之间建立一定的合作与联系。

不管具体机制如何，风险管理的过程总是在预设信息的接收、转换、处理和使用统计、经济、商业、金融等信息，主要分析企业财务可持续性和财务偿付能力、价格和关税、股息和利息、市场情况、资本需求信息、重大资源RCES等财务情况。

图2 企业风险管理系统算法的创建

风险识别

风险评估

预防措施

风险管理标准

法律依据

创建风险管理服务

评估结果与纠正行动

选择和实现风险管理措施

风险在线监测

创建数据库

1

2

3

4

5

企业风险管理制度

理想情况下，风险管理应涵盖企业的所有类型的活动，以及任何影响企业利润的方式。风险管理还对企业的业务流程组织以及组织结构也提出了一定的要求。

提出的风险管理体系构建算法是可持续发展战略的关键要素（见图2）。

企业风险管理的改进措施和保护商业企业免受风险的方法包括提供风险管理实施的方法和将风险管理融入企业管理体系。企业的风险管理主要包括以下阶段：

1 . 企业各级管理人员识别风险：员工—部门主管—最高决策者。

2 . 风险实现和风险形成的因素和后果分析基于因素和后果之间因果关系的风险“链”。

3 . 根据现有或新的风险进行定量评估，预测风险。

4 . 确定风险对经济指标的影响程度，以及企业活动和预算参数。

5 . 将结构分部（项目）层面的风险合并为企业级的风险。

6 . 风险及其因素与企业业务流程的比较和确定由最高管理者负责，并且将之用于企业层面的风险管理。

7 . 风险管理系统由负责风险管理的员工开发，而降低风险的措施及其成本和效果的确定从风险的实现开始。

8 . 将风险价值与降低风险的措施成本进行比较，并且对措施执行的权宜之计作出决定。

9 . 定期制定实施措施和组织的计划，并在措施执行期间组织定期的会计制度。

10. 控制降低风险措施的执行情况，包括负责风险管理的经理向企业管理机构提交的报告。

11. 组织对企业的财务风险作出监控，就不适宜执行减少风险的措施作出了决定。风险调控措施应当允许在出现风险信号时使用来降低企业财务风险的增长。

12. 企业主体及管理程序应当根据设定的标准来形成财务风险报告提出降低风险的管理措施进行有效性评价。

在风险管理体系的形成过程中，选择风险管理战略非常重要，其所选风险管理战略会影响管理工具。

风险管理方法主要可以区分为三种：静态（经典）、动态和先发制人的状态。静态（经典）方法的主要思想是适应新环境，这种方法的一个明显优势是程序较为简单，它对于风险纯粹的短期经济项目是有利的（风险威胁）。

风险管理的动态方法假设主要是积极使用风险资源管理，推动企业发展和降低市场成本增加的可能性。在长期财务管理中，企业风险管理应当采用动态概念管理。动态概念管理运作的过程充满惯性，这使得企业家需要实时跟踪发展情况并对任何变化做出充分反应。

先发制人管理是基于管理主体的监督，来确定企业目标的实施。主要预测外部环境新的变化发展趋势和调控管理影响力。先发制人管理旨在改变企业运作的初始条件，防止企业财务损失，实现并保持其功能的可持续性，并控制企业市场成本的增长。基于以上的分析，我们认为风险管理在先发制人管理的发展方面最符合企业日常的经济生活，对于先发制人管理的相关研究是非常有前景的（Tamoshina等人2006）。

企业活动中风险的产生及其水平取决于阶段企业的生命周期。在稳定和可持续的工作阶段，常规风险调控可以应用风险管理。风险管理结合了风险控制程序和风险调控措施，它被作为当前的日常管理工作执行（Smolyanova和Serebrakova，2012年）。在危急情况下，企业应当采用情景风险管理。

企业的风险管理主要是产生于企业的生产周期，作为产品生产和实现阶段的风险是不同的。对于工业企业来说，风险管理在产品的生产和实现阶段是同样重要的（Tinyakova和沃尔科娃2012）。

企业风险管理的成功实现需要公司内部的支持以及外部基础设施的帮助，主要包括监管和行政文件、知识和数据处理数据库和系统、培训人员、技术基础和研发的支持。

该系统的实际应用效果评价最多，在以下风险管理阶段是有利的（见图3）。

特定企业风险管理组织形式和方法很大程度上取决于风险保险领域的发展水平和保险风险在企业风险总成本中所占的份额，这些风险的存在都会对企业的平稳发展造成威胁。

风险管理的组织模式取决于特定企业解决风险问题的重要性（规避、保留、转移）和降低风险问题的难易水平（质量管理，资本的多样化、对冲和管理）。

图3 风险管理有效性评价决策程序

风险经济效益管理的评价

保证最大的经济有效性的选择方法

风险管理有效性的评价

风险管理的实际运用

风险管理和管理方法的内容的选择

定性和定量的风险评估

风险的标识

风险识别和评估以及相关可能损失的评估，由风险管理部门执行，并且允许进行风险分析和接收制定特定风险管理决策所需的信息。（Serebrakova 2013年）。

表1风险管理工具与企业可持续性增长

提高企业可持续性的工具
经济	改进资产管理方法；预测和战略战术规划
社会	创造有效率的劳动条件；根据生产效率的增长，运用合适的方法刺激非物质劳动
金融	改善资本结构，使用现代化管理政策来周转资产，有效使用金融工具
人力资源	人力资源政策，旨在发展人力资本，增加人员能力
创新性	开发和实施新技术，创新产品制造，高效生产，通过实施新技术降低材料消耗
经济组织	扩大销售市场；合同执行的内部控制
产量	主要资金和生产手段现代化

即使在类似情况下，企业对风险管理的反应也不尽相同，这取决于企业对风险的态度，而企业对风险的态度又是根据财务风险对企业的威胁来决定的。在每个特定的时间段内，企业的资源是有限，有必要根据风险对企业和决定对风险的反应对于企业面临的关键风险进行抉择。

风险管理的工具的运用和企业可持续性的提高是如表1所示。

因此，经济主体的可持续运行和发展市场经济的状况取决于他们及时和充分应对外部和内部环境的变化，即以特征化的可持续性的指标（Endovitskaya和Volkova，2015）表示。

应用风险系统有效性的最重要的管理标准就是保持所研究活动的企业指标的稳定性，这意味着风险状况及其后果的实现不会导致关键指标发生重大变化。减少的企业的有效的活动指标将是经济无法维持可持续性发展的标志。对于企业来说，它是一个比利润保存量更加重要的指标（Bogomolova等人2013）。为了维持这一指标，企业会冒险增加保险费用或加大风险防范意识在。研究期间，企业的目标指标和数量它们必须是稳定的，由企业的最高管理者决定，以发展战略为基础，谋求降低企业财务风险，达到企业可持续性发展的目标。

作者已经证实了系统的最低要求的集团企业风险管理：

1.有针对性地在其工作过程对企业进行持续性跟踪。如果可能，建立风险之间的相互联系，警惕特定的风险因素和风险的等级；

2.评估企业财务风险发生的可能性以及风险的实现造成的结果；

3.风险管理原则、风险调控方法和风险防控工具的形成；

4.企业接受的风险限额和风险补偿的确定以及将风险控制在规定范围内；

5.告知企业员工可以接受的风险的价值；

6.制定战略形成的建议并有效根据风险水平分配资源；

7.管理会计文件中风险价值反映的完整性和及时性。

这些建议是为了完成全面的风险评估和风险控制而提出的，为了超越风险。因此，在应用风险管理技术的基础上，可以有效地实现为企业的运行和发展提高可持续性的任务。。

参考文献：

[1] Bogomolova IP, Ulchenko TY, Serebryakova NA (20

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